美国加密友好银行接连倒闭 对加密市场产生了哪些影响？

作者：Daniel Li，CoinVoice

在曩昔的一周内，频发的银行暴雷事情，让咱们再次感受了本钱的危险和破坏力，在人们正在忧虑雷曼兄弟破产危时机再次重演时，美联储和财政部的紧急进场救市，将这场即将引爆全球金融商场的大火扑灭了。当咱们开端回过头来去看整个事情时，咱们会发现此次暴雷的几家银行根本都触及加密事务，这似乎是专门针对加密友爱银行的一次「清扫」举动。

针对加密友爱银行的「清扫」举动

2022年是加密职业最为动乱的一年，多家中心化加密组织的频频暴雷也让美国监管部门意识到了加密职业的危险性不只仅只是针对加密职业本身，与加密职业关联亲近的银职业也会遭到来之加密职业的威胁。尤其是FTX事情后，让美国监管层下定了决计，要让加密职业与银行体系进行阻隔。美国监管部门经过不断向银行施压，迫使银行抛弃加密事务，从而达到让加密职业与银行体系阻隔的目的。

为此，早本年1月份，美国三个银职业监管部门，美联储、钱银监理署（OCC）和联邦存款保险公司（FDIC）就联合宣告了一份声明，希望银行最好不要参加加密相关事务，而且严格检查各项事务的合规性。到了2月份，美国尖端银行监管组织又向银行发出新的正告，要求银行警惕来自加密钱银相关客户的任何活动性危险，并称一些来自加密钱银相关客户的存款或许被证明是不安稳的，能够看出，美国关于银行施压越来越显着。

在此布景下，一些银行连续挑选了退出加密商场，如摩根大通银行3月初宣告断绝与加密钱银买卖所 Gemini 的联系，Moonstone Bank也宣告不再为加密职业供给服务等等。美国关于银行的施压，更多是停留在正告上，目前没有出台明确禁止银行从事加密事务的相关法律法令，这也让一些抱有侥幸心理的银行挑选了继续展开加密事务。除此外，还有一些由于债款问题，深陷加密商场难以抽身的银行，Silvergate就是其间的代表。

Silvergate 深陷加密难以抽身

Silvergate Bank是Silvergate Capital (SI)旗下的银行，也是全美最友爱的加密银行之一。Silvergate不只接受加密买卖平台和买卖者的存款，还建立了自己的加密结算支付网络——SEN（Silvergate Exchange Network）。SEN是专为加密钱银买卖平台和出资者规划的网络，使出资者能够直接运用美元购买加密财物，而且能够在 SEN参加者之间全天候高效活动。由于其友爱的加密商场姿势，Silvergate在曩昔五年中招引了很多来自加密商场的存款，股票也因而实现了翻倍。

可是，FTX的突然暴雷导致Silvergate堕入了死亡螺旋，不只给Silvergate造成了超越80亿美元的丢失，还引发了加密商场的惊慌，导致很多加密出资组织和出资者涌向Silvergate提取存款，这使得Silvergate的金库很快耗尽，无法再坚持正常的运营。此外，美国监管组织一向坚持认为银行不应涉足加密钱银事务。在FTX事情之后，美国开端对触及加密事务的银行进行大规划清查举动，这也给Silvergate带来了极大的压力，最终在这些因素共同效果下导致Silvergate在3月8日挑选了破产。

Signature Bank被强势封闭

与Silvergate相比，Signature Bank（SBNY）在加密商场的事务相对更为保守。假如说 Silvergate Bank 是危险偏好激进的“坏学生”，那么SBNY能够被认为是遵循监管的”好孩子“，SBNY并没有出资、持有或保管加密钱银的事务，也不供给以加密钱银为抵押的贷款事务，仅供给美元存款服务，而且在美国监管部门发布银职业不要触及加密事务声明后，SBNY的管理层也在积极主动下降加密存款占比。据SBNY 发表的 23 年一季报财务数据来看，SBNY 悉数客户存款为8.26 亿美元，其间加密用户的存款约为 1.44 亿美元，仅占总存款的17.43%。此外，SBNY 短期出资额为17.4 亿美元，占比为 14.98%。综合来看，即使悉数加密存款被提取出来，SBNY仍然具备满足的活动性。

SBNY本身由于加密商场动乱堕入活动性危机的或许性十分低。可是，Silvergate事情已经让美国监管部门看到了加密友爱银行背后潜在危险。尤其是在美元不断加息的布景下，这一潜在的危险或许会引发整个金融商场的危机。所以即便SBNY不存在产生活动性危机的或许性，监管部门为了防范未来也要将其封闭，SBNY被强制封闭无疑是美国监管部门在向商场展现阻隔银行和加密职业的决计。

硅谷银行活动性窘境导致破产

硅谷银行相同也是一家对加密商场友爱的银行，但与前两家银行破产（SBNY封闭）的原因不同，硅谷银行的破产与加密商场没有直接联系，硅谷银行破产首要由于疫情后银即将资金大规划投入长期国债与MBS，而美联储加息导致其储户筹集资金更为困难、储户提取存款行为加剧，一起加息周期也导致其本身证券出资呈现大幅丢失，储户挤兑后堕入活动性窘境所造成的。

硅谷银行的遭遇并非是个例，在当下美国很多中小银行也在经历相同的窘境，一方面是加息布景下出资收益锐减，另一方面是经济不景气吸纳存款对银行来说变得越来越困难，而且还要面对随时或许会呈现的大规划挤兑风潮，这时候一旦有一家规划较大的银行关闭，引发商场惊惧心情，那么美国很多的中小银行都有或许面对关闭。

为了避免今后或许呈现的银行大面积关闭状况。美国政府针对银行体系中存在的潜在危险进行了提早的整理。加密银行衔接传统传统金融和加密商场，在美联储加息和加密商场去杠杆的双重影响下，其脆弱性最为凸显。因而在此次美国银行检查举动中遭到了特别重视。这也是为什么最近关闭的三家银行都和加密职业有关。能够预见未来的一段时间，在美触及加密事务的银行都会遭到来时美国监管部门的检查，一旦发现有违规的地方，其触及加密商场的事务都有或许遭遇关停。这关于整个加密商场来说是一次不小的冲击。

这场风云给加密商场带来了哪些影响

在硅谷银行等加密友爱银行宣告关闭当周，这场由财物错配导致的银行活动性危机，也敏捷蔓延到了整个加密商场，导致加密商场就呈现了惊惧性的暴降，再度重现了当年312史诗级的暴降，总市值跌破万亿美元大关，比特币（BTC）一度跌破2万美元。而作为加密商场与传统金融商场的穿插衔接点之一，安稳币商场首当其冲，遭到的影响最直接也最严重。

安稳币信任危机

安稳币是加密钱银的一种，能够经过锚定法币的手段来坚持币价的相对安稳。USDC就是经过与美元1：1锚定的来坚持价格的安稳，其价格通常在1美元左右，但此次硅谷等加密友爱银行的关闭，却让安稳不变得不再安稳了。

安稳币市一向都是加密商场的要害支柱，完全由现金储藏和短期国债支撑。作为USDC安稳币的发行方，Circle原本只需求将美元放在利息大于0的地方，确保人们能够1：1地赎回即可，可是它将钱存入了硅谷银行，这也是引发此次安稳币风云的源头。据Circle泄漏，其400亿美元的USDC储藏中有33亿美元存在了硅谷银行，因而，当硅谷银行传出破产消息后，出资者开端对USDC安稳性产生了忧虑，加上商场惊惧心情继续上升，导致USDC呈现了脱锚状况，从短时间脱锚跌至0.98美元区间进一步加剧跌至0.88美元，24小时跌幅超越11.4%。

不过这场由硅谷银行关闭引发的安稳币风云并未继续多久，跟着美国监管组织救市办法的执行，硅谷银行一切储户的存款康复取款。USDC的价格也在逐步康复，截止目前,CoinmarketCap平台显示1USDC=0.9968$，根本康复了与美元的锚定。

加密职业堕入法币活动性危机

此次美国针对加密友爱银行的清扫举动中，短短一周内，已有三家银行关闭或封闭，其间包含Silvergate和SBNY银行，它们别离经营着Silvergate买卖网络（SEN）和Signet网络。这些网络在加密事务和传统银行体系之间的衔接方面发挥着至关重要的效果。尤其是SEN买卖网络，其买卖量在2021年整年达到近乎8000亿美元，简直一切根据美国的首要加密钱银买卖所都成为Silvergate的客户，跟着两家银行的关闭或封闭，这些关于加密职业至关重要的网络也要跟着封闭，这势必会对加密职业的法币活动性造成巨大的冲击。

加密职业活动性问题一向是一个应战。加密钱银买卖的实质是P2P（点对点）的，而不像传统的金融商场那样集中在一个中心买卖所。这意味着买卖量或许分散在多个商场上，活动性有限，这或许导致价格波动和买卖成本添加。因而加密职业需求经过外部来添加其活动性，而银行无疑是最合适的挑选，经过银行用户的资金能够直接进入到加密商场，在这个过程中也会给银行带来了资金和流量，这种合刁难两边彼此都有优点。但目前美国监管部门对触及加密事务银行的检查正在阻碍这一协作，一方面本来的加密友爱银行在逐步减少，另一方面开发与新的银行协作关于加密职业也越来越困难，在目前商场没有新的银行入局之前，加密职业法币的活动性将会遭到严重的约束。

此外，假如美国关于触及加密事务银行的检查成为长期趋势，那么未来美国商场的用户购买加密钱银或许只能经过OTC（场外买卖）进行买卖，没有了银行作为中介，那无疑是将危险转嫁给了用户，危险性和复杂性也会导致一部分用户挑选抛弃进入加密商场，从而影响到加密商场的活动性。

这次危机后加密职业将如何开展

每次危机关于职业来说都是一次发现本身问题和补足短板的时候，这次加密友爱银行的关闭潮，无论是关于传统银职业仍是加密职业来说，都是一个值得反思的时机。

建立职业监管方针和危机处理机制

经过此次的危机让咱们看到了传统的银行体系由于有监管层的维护，能够在危机产生的时候，将丢失下降到最低，就像此次硅谷银行，全美排名16的银行，由于有了美国政府的托底方针，所以能够在危机迸发后，短短的一周内就能敏捷得到了操控，没有涉及到整个银行体系。但相同的事情假如产生在加密职业却截然相反，加密职业没有任何经验和监管方针，一旦危机产生，大家只会各顾各的，没有统一的监管方针和危机处理办法，会让加密职业更容易遭受危险。

所以经过此次危机，加密职业应该赶快尽力建立起本身的职业标准和危机处理机制，以保障商场的安稳和可继续开展，增强职业的抗危险能力，并维护出资者的利益，这就需求加密职业和政府监管组织协作，共同推进建立健全的监管体系和危机处理机制。

加密职业需求建立真实的安稳币

安稳币分为中心化安稳币和去中心化安稳币。在硅谷银行关闭导致USDC安稳币短暂脱锚事情中，USDC就是中心化安稳币。历史上，中心化安稳币也曾多次呈现与美元脱锚的状况，乃至包含安稳币龙头USDT。因而，当类似事情再次产生时，关于外部依赖性少的去中心化安稳币再次获得了重视。

中心化安稳币通常是挑选与法币进行锚定，经过在银行存入必定数量的法定钱银，来确保其安稳币的价格。所以中心化的安稳币需求和银行协作，而美国此次针对加密友爱银行的检查举动，无疑给中心化安稳币的开展蒙上了暗影，尽管USDC经过短暂的脱锚康复正常，但只要美国针对加密友爱银行的检查举动还继续下去，那么USDC脱锚的状况还会再次呈现。

与中心化安稳币相比，去中心化安稳币不需求跟银行绑定由于它们是根据区块链技术构建的数字钱银，没有中心银行或政府的支撑，也没有传统金融组织的参加，这些安稳币通常运用算法或抵押其他加密钱银来坚持其价格安稳。此外，相较于依赖法币信誉与银行安稳性的中心化安稳币，去中心化安稳币在财物透明性和规划灵活性方面表现更为优异，最小程度的外部依赖性和最大限度的透明性使得去中心化安稳币在当下布景更具招引力。

去中心化安稳拥有诸多优点，可是也存在一个丧命的缺陷，那就是超量质押导致其资金功率远低于中心化安稳币，其次在可拓展性和安全性方面与中心化安稳币也有必定的差距，但经过此次美国加密友爱银行关闭风云后，相信未来跟着越来越多的组织开端重视去中心化安稳币的开展，这些问题很快会得到解决，加密职业也会迎来真实归于自己的安稳币。

总结

自从FTX事情之后，美国监管层一向在强调加密职业对银职业的危险性，并因而展开了一系列针对触及加密事务的银行的检查工作，希望将加密职业与传统银行体系隔绝开来。可是，USDC脱锚的事情却向咱们展现了银行本身的财物错配以及财务不透明所引发的危机，从而涉及到了加密职业。因而，并非一切加密事务都是高危险事务，而银职业也有本身的问题也局限性。

美国监管层针对加密友爱银行的检查不只会对加密职业造成消极影响，更要害的是阻碍了传统银行探究立异领域的时机。传统银职业需求更多的探究和立异，才能更好地习惯不断变化的商场环境和完善本身机制。因而，监管部门不应该关于加密友爱银行全盘否定，而是经过方针的引导创建更加安全和稳健的加密友爱银行。

此时快讯

【非营利组织DSF将通过最高500万美元的资助扩大分布式账本技术的应用】3月20日消息，非营利组织DLT Science Foundation (DSF) 宣布将通过最高为500万美元的资助计划，推动分布式账本技术（DLT）在全球的应用和发展。该计划将提供资金和技术支持，以帮助激发新的项目和创新，拓展DLT的应用领域。 
据悉，该计划将重点支持非营利组织、区块链初创企业以及政府机构，以鼓励他们使用DLT技术解决现实世界中的问题。DSF称，他们希望通过这一计划推动全球DLT的应用和发展，推动区块链技术的普及。